Valikko

Asuntolainan reaalikorko on jo lievässä nousussa

Asuntolainojen korkotaso on pitkään laskenut ja nyt lainakorot ovat alimmillaan sitten rahamarkkinoiden vapautumisen. Laina-asiakkaan kärsimä reaalikorko on kuitenkin ollut jo lievässä nousussa.

Alimmillaan uusien asuntolainojen keskikorosta laskettu reaalikorko oli vuonna 2000 ja viime vuonna se oli melkein yhtä matala, eli noin 2,6 prosenttia. Reaalikorot on saatu vähentämällä lainakorkojen vuosikeskiarvosta kuluttajahintojen vuosimuutosta kuvaava inflaatioprosentti.

Uusien asuntolainojen reaalikorko on tämän vuoden alkupuolella kivunnut jo 3,2 prosenttiin. Tilastokeskuksen viimeksi julkaisema maaliskuun vuosi-inflaatio oli väkijuomien hinnanlaskun takia poikkeuksellisesti negatiivinen, joten tällä laskutavalla asuntolainojen reaalikorko kipuaa ainakin tilapäisesti jopa lainojen nimelliskorkoja korkeammaksi.

Asunnonostaja voi laskea lämpimikseen reaalikorkoaan muillakin tavoilla kuin vertaamalla lainansa nimelliskorkoa kuluttajahintainflaatioon. Laskelmasta tulee paljon valoisampi, jos lainan nimelliskorosta vähennetään esimerkiksi pääkaupunkiseudun asuntohintojen vuosimuutos eli asuntohintainflaatio.

Asuntojen hinnat ovat nousseet lainakorkoa kovemmalla prosenttivauhdilla, joten näin laskien lainan reaalikorko on ollut negatiivinen jo pitkään. Iloa toki pilaa se, että asuntohintojen nousu on edellyttänyt uusien luottojen ottajilta kuukausi kuukaudelta suurempia lainamääriä. Todellisuudessa suomalaisten – ja varsinkin pääkaupunkilaisten – rahan ostovoima on viime vuosina heikentynyt asuntomarkkinoilla voimakkaasti.

Lainakorkojen verovähennys on euromääräisesti supistunut samaa tahtia kuin asuntolainojen nimelliskorot ovat laskeneet. Suhteellisesti verovähennys on toki samat 29 prosenttia korosta korkotasoon katsomatta, mutta koron laskiessa vähennyksenkin säästämä euromäärä kutistuu.

Viimeaikaisella korkotasolla verovähennyksen ja sitä vastaavan alijäämähyvityksen merkitys keskimääräisessä asuntolainakorossa on ollut prosenttiyksikön luokkaa.

Uusien asuntolainojen kokonaiskorko on nimellisesti ollut keskimäärin noin 3,3 prosenttia. Kun tästä vähennetään verovähennyksen 29 prosenttia, jää laina-asiakkaan itsensä maksettavaksi nettokoroksi noin 2,4 prosenttia.

Asuntolainan koron voi vähentää pääomatuloista, tai pääomatulojen puuttuessa koron voi vähentää niin sanotulla alijäämähyvityksellä palkkatuloista. Kumpikin vähennys on pääomatuloveron verran eli 29 prosenttia, ensiasunnon ostajilla 30 prosenttia.

Verovähennys toimii laina-asiakkaan kannalta eräänlaisena puskurina, joka osaltaan lieventää korkojen mahdollisesta noususta koituvaa lisäkulua. Esimerkiksi vuonna 1995 uusien asuntolainojen keskikorko oli Suomen Rahatieto SRT:n mukaan noin 9,2 prosenttia, mutta laina-asiakkaiden nettokorko oli verovähennyksen jälkeen vain 6,5 prosenttia.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!

    1. 1

      WhatsApp katoaa miljoonista puhelimista – katso, onko omasi listalla

    2. 2

      Keskiansio 160 000 euroa vuodessa – tämä ammattiryhmä vaatii lakoilla lisää

    3. 3

      Raju luku lapsilisien leikkauksista – ”Lisäävät pienituloisuutta”

    4. 4

      Alkon kilpailutus hämmentää: 100-vuotiaan Suomen juhlalikööriksi virolainen Vana Tallinn

    5. 5

      Leikkaukset iskivät lapsilisään – mitä menetetyllä summalla saisi?

    6. 6

      Kodin1-tavaratalon sivuille ilmestyi viesti: ”Pian täällä taas...”

    7. 7

      Koeaika on pian yhä pidempi – ”Pitäisi sanoa selkeästi, mikä meni pieleen”

    8. 8

      Kiinassa rakennetaan aidon kokoinen Titanic-kopio

    9. 9

      Nämä Siwat ja Valintatalot muuttuvat K-marketeiksi tammikuussa – katso koko lista

    10. 10

      Taliseteli aiheutti kohun Britanniassa – keskuspankki ”suhtautuu huoleen erittäin vakavasti”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      WhatsApp katoaa miljoonista puhelimista – katso, onko omasi listalla

    2. 2

      Keskiansio 160 000 euroa vuodessa – tämä ammattiryhmä vaatii lakoilla lisää

    3. 3

      Alkon kilpailutus hämmentää: 100-vuotiaan Suomen juhlalikööriksi virolainen Vana Tallinn

    4. 4

      Leikkaukset iskivät lapsilisään – mitä menetetyllä summalla saisi?

    5. 5

      Raju luku lapsilisien leikkauksista – ”Lisäävät pienituloisuutta”

    6. 6

      Kodin1-tavaratalon sivuille ilmestyi viesti: ”Pian täällä taas...”

    7. 7

      Kemijärven sillan ja Turun sairaalan betoniongelman syy selvisi: liikaa ilmaa

    8. 8

      Koeaika on pian yhä pidempi – ”Pitäisi sanoa selkeästi, mikä meni pieleen”

    9. 9

      Nämä Siwat ja Valintatalot muuttuvat K-marketeiksi tammikuussa – katso koko lista

    10. 10

      Taliseteli aiheutti kohun Britanniassa – keskuspankki ”suhtautuu huoleen erittäin vakavasti”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      WhatsApp katoaa miljoonista puhelimista – katso, onko omasi listalla

    2. 2

      Kelan pääjohtaja SK:lle ”Miksi ylläpidämme järjestelmää, joka maksaa ihmiselle olemisesta?

    3. 3

      Vakava varoitus Suomelle: ”Nämä kotitaloudet erityisen haavoittuvia”

    4. 4

      Nyt se on lopullista: koeaika menee uusiksi

    5. 5

      Katso, kuulutko velkaisten riskiryhmään – tämä raja ei saisi ylittyä

    6. 6

      Ville, 33, kasvatti menestyvän bisneksen Kiinaan – kuukaudessa 8 000 pakettia elektroniikkaa Suomeen

    7. 7

      Suomalaiset saavat liikaa palkkaa? ”Perheen elo muuttuu selviytymistaisteluksi”

    8. 8

      Keskiansio 160 000 euroa vuodessa – tämä ammattiryhmä vaatii lakoilla lisää

    9. 9

      Kevytmaito, kahvi, meetwursti, konetiskiaine... Näin paljon arkisten tuotteiden hinnat nousivat 10 vuodessa

    10. 10

      Nobel-voittaja Bengt Holmström: Suomalaiset saavat liikaa palkkaa

    11. Näytä lisää