Turbotalletus lupaaepävarmaa lisätuottoa

Pankit ovat tuoneet sijoitustileihinsä uusia erikoispiirteitä, jollaisiin säästäjät ovat aikaisemmin törmänneet osakemarkkinoilta tuottonsa saavissa joukkolainoissa, osakeindeksilainoissa. Turbotileissä yhdistyy tavallista sijoitustiliä paremman koron mahdollisuus ja tavallisen määräaikaistilin turvallisuus.

Erikoistileistä ei kuitenkaan kannata liikaa innostua, sillä lisätuotto on ainoastaan mahdollisuus, ei suinkaan varma asia. Varmaa turbotileissä on ainoastaan talletussuojan tarjoama turva, tiliehtojen takuu sijoituspääoman säilymisestä – ja ehtojen vaikeaselkoisuus.

Tallettaja saa säästöilleen täsmälleen saman turvallisuuden perinteisiltä sijoitustileiltä, joissa on lisäksi verrattomasti yksinkertaisemmat ja selkeämmät ehdot – ja selvästi parempi varma korko.

Turbotalletusten tuotto perustuu tyypillisesti hyvin pieneen takuukorkoon, jonka pankki sitoutuu varmasti maksamaan, ja isompaan niin sanottuun lisäkorkoon, jonka saaminen on epävarmaa.

Varma takuukorko on poikkeuksetta pienempi kuin perinteisen sijoitustilin korko.

Sampo toi markkinoille jo pari vuotta sitten osakemarkkinoiden kehitykseen sidotun sijoitustilin, Osaketalletuksen. Nyt vastaavia turbotalletuksia tarjoavat erilaisina muunnelmina kaikki suuret pankit.

Sammolla on parhaillaan myynnissä korkomarkkinoilta erikoisen käänteisen kytköksen avulla lisäkorkoa hakeva Korkotalletus. Osaketalletuskin on vielä olemassa, mutta ei juuri nyt myynnissä. Sen sijaan Nordea tarjoaa osakemarkkinoihin sidottua Talletus Plus -tiliä. Osuuspankkien Rahastotili hakee lisätuottoa osakemarkkinoilta rahastosijoituksen avulla.

Kolmesta esimerkkitilistä Sammon Korkotalletusta ja Nordean Talletus Plus -tiliä voi luonnehtia strukturoiduiksi talletuksiksi. Pankit eivät itse käytä tällaista sanahirviötä markkinoinnissaan, mutta määritelmän luotaantyöntävä mielikuva on useimpien talletusasiakkaiden näkökulmasta paikallaan.

Talletus Plus -tilin lisäkorko on sidottu osakemarkkinoihin tavalla, jossa hajautus toimii käänteisesti tallettajaa vastaan. Lisäkorkoa tulee, jos kaikki tilin seuraamat osakkeet ovat kahden vuoden kuluttua joko nykytasollaan tai sen yläpuolella.

Osakkeita ei ole kuin kolme (Canon, Citigroup ja Motorola) mutta jokainen osake pienentää lisäkoron todennäköisyyttä.

Sammon Korkotalletuksessa lisäkorko on sidottu markkinakorkojen liikkeisiin niin monimutkaisella tavalla, että tallettaja tuskin saa sopimuksesta selkoa yhdellä lukemisella. Talletusajan venyessä kasvavaa lisäkorkoa tulee sitä enemmän mitä matalammalla kuuden kuuden euribor matelee – paitsi jos euribor jämähtää liian matalalle, jolloin lisäkorkoa ei tule lainkaan.

Ainoastaan Osuuspankkien Rahastotilissä vaikeaselkoiset erityisehdot eivät rajoita sijoittajan tuottomahdollisuutta. Kyse ei muutenkaan ole sen eksoottisemmasta erikoisuudesta kuin tavallisen sijoitustilin ja rahastosijoituksen yhdistelmästä.

Koska sijoittaja ostaa oikeitarahasto-osuuksia, saa hän myös pitää niiden koko tuoton hyvänään.

Nordean Talletus Plus -osaketilissä sijoittaja omistaa tilillä olevan talletussummansa lisäksi ainoastaan oikeuden valittujen osakkeiden kurssikehityksestä riippuvaan lisäkorkoon, mutta ei siis kyseisiä osakkeita. Sijoittaja saa lisäkorkonsa, jos tilin seuraamat osakkeet pitävät lähtötasonsa.

Mutta lisäkorko ei kasva, vaikka seurattavat osakkeet nousisivat kuinka korkealle.

Sammon Korkotalletuksen lisätuottoa rajoittaa pankin oikeus talletuksen ennenaikaiseen eräännyttämiseen. Tämä on todennäköistä, ellei kuuden kuukauden euribor-korko nouse vuoden kuluessa nykyiseltä noin 2,2 prosentin tasoltaan 2,7 prosenttiin tai korkeammalle.

Jos viitekorko nousee nopeasti ja korkealle, leikkaa käänteinen laskutapa lisäkoron pois.

Sijoitustilin ja rahastosijoituksen yhdistelmä onnistuu säästäjältä missä tahansa pankissa ja millä tahansa rahastoilla, joten Osuuspankkien Rahastotili on vain yksi valmiiksi mietitty vaihtoehto. Paketissa rahastosijoituksen osuus on vähintään viisi prosenttia koko sijoitussummasta ja pääomaturva perustuu talletuksesta kertyvään korkotuottoon sopimusajan kuluessa.

Sopimusaika sovitetaan siten, että eräpäivänä sijoitustilille on kertynyt yhtä paljon korkotuloa kuin alunperin pantiin sijoitusrahastoihin. Varmaa takuutuottoa kertyy nolla prosenttia, mutta sijoittaja saa eräpäivään mennessä kertyneiden korkotulojen ansiosta varmasti koko alkuperäisen pääomansa takaisin.

Tilin kupeeseen hankittuja rahasto-osuuksia ei ole pakko myydä tilin eräpäivänä, vaan ne voivat jäädä odottamaan parempaa myyntiajankohtaa.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!

    1. 1

      Joukko tv-kanavia uhkaa pian pimentyä yli 1,5 miljoonassa kodissa

    2. 2

      Pakkasen kiristyminen voi moninkertaistaa sähkönkulutuksen – näin vältyt yllätyksiltä

    3. 3

      Puolet Kampin kauppakeskuksesta myydään

    4. 4

      Viro aikoo korottaa olutveroa 70 % parhaaseen myyntiaikaan – Olvia jännittää

    5. 5

      Eduskunta äänestää tänään Bernerin luottamuksesta

    6. 6

      Nämä kuitit kannattaa säästää – ”Silloin kuittien on löydyttävä”

    7. 7

      Suomalaismies aikoo miljonääriksi 500 päivässä – näin hän sen tekee

    8. 8

      51 Siwaa ja Valintataloa suljetaan – tässä koko lista

    9. 9

      Liki 4 miljardia euroa 2 vuodessa – ennätysmäärä rahaa virtasi Kiinasta Suomeen

    10. 10

      220 000 jäsenen ammattiliitto JHL haluaa jäsenilleen palkankorotuksen

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Joukko tv-kanavia uhkaa pian pimentyä yli 1,5 miljoonassa kodissa

    2. 2

      51 Siwaa ja Valintataloa suljetaan – tässä koko lista

    3. 3

      Suomalaismies aikoo miljonääriksi 500 päivässä – näin hän sen tekee

    4. 4

      Nämä kuitit kannattaa säästää – ”Silloin kuittien on löydyttävä”

    5. 5

      Yhä useampi menettää kotinsa – ”Ostetaan liian iso talo tai kallis asunto”

    6. 6

      Viro aikoo korottaa olutveroa 70 % parhaaseen myyntiaikaan – Olvia jännittää

    7. 7

      Siwojen ja Valintatalojen yt:t päättyivät: 51 kauppaa lopettaa, 206 työpaikkaa katoaa

    8. 8

      Asumisunelmat karkaavat: ”Monet yksinäiset vanhukset ovat loukussa”

    9. 9

      Kelan omat työntekijät huolestuivat ruuhkista: ”Jälleen yksi varoittava esimerkki”

    10. 10

      Puolet Kampin kauppakeskuksesta myydään

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Nämä kuitit kannattaa säästää – ”Silloin kuittien on löydyttävä”

    2. 2

      Suomalaismies aikoo miljonääriksi 500 päivässä – näin hän sen tekee

    3. 3

      Joukko tv-kanavia uhkaa pian pimentyä yli 1,5 miljoonassa kodissa

    4. 4

      51 Siwaa ja Valintataloa suljetaan – tässä koko lista

    5. 5

      Näin suomalainen mies putoaa työelämästä – ”Ajatellaanko todella, että ihmiset haluavat elää tuilla?”

    6. 6

      Venäläismiljardöörin purjelaiva takavarikoitiin – jättimäinen merilelu maksoi 400 miljoonaa

    7. 7

      Metalliliitto: Työpaikalla pidettiin mustaa listaa työntekijöistä – levisi vahingossa kaikille

    8. 8

      Suomalaismies yritti saada 25 000 euron sairaalakuluja vakuutusyhtiöiltä – joutui mustalle listalle

    9. 9

      Uusi eläkemuoto houkuttelee työttömiä – hetken helpotus voi kostautua

    10. 10

      Pian voi alkaa hakea uutta eläketukea – 760 e/kk

    11. Näytä lisää